2月15日,A股市场迎来3月开门红。在A股市场走势飘红的同时,两市成交量连续3个交易日突破万亿,万亿市值股票持续走高,截止发稿,A股市场成交量刷新历史新高。
截至发稿,沪深两市成交额6304亿元,创业板成交额4438亿元,北向资金净流入逾7亿元,两市成交额为5275亿元。
方正中期期货研究所宏观分析师田利辉对中国证券报记者表示,“3月的数据表现还可以,但是从量能上看,政策因素还未得到明显缓和,行业景气度还是有待验证。”
值得注意的是,近期北向资金出现净流出,从配置个股来看,万得全A为高配,伊利股份、宝钢股份为减仓。
2月15日,从净流入资金来看,西部超导前十大重仓股依次是中颖电子、新洁能、海天味业、长盈精密、迈瑞医疗、天赐材料、小康股份、雅克科技。
北向资金2月14日流入超70亿元
“经过近几个月的流入,北向资金已经开始逐步出现了增持。”田利辉认为,这主要因为北向资金在新能源、半导体等行业出现了积极态度,并且重仓股也出现了回调,再加上部分市场个股比较热门,显示出了对新能源板块的信心。
2月15日,国盛证券研报称,春节后A股市场大概率将呈现高位震荡,A股2021年大概率将以震荡回落为主。根据我们的测算,2月15日高点将出现在2月15日和26日,而新能源、半导体等行业的高景气程度将改善行业的盈利能力。
与此同时,在3月22日和26日,资金也纷纷增配了锂电池行业,但增配锂电池板块的是宁德时代,并且在春节前最后一个交易日,宁德时代股票也获得了北上资金的增持。
宁德时代大概率也将从高位回落,并且受到新能源、半导体等板块的回调影响。
申万宏源策略量化团队则指出,节后归来,北上资金增持了锂电池行业的板块,随着在春节前“抢跑”,锂电池板块的调整压力将会陆续释放,而市场当前已经看到了北上资金的回流,预计这一点对于整个行业的中长期走势仍有望持续。
回调的周期股或将提前“爆发”
虽然同样有这种观点,但对于节后行情的预测或许仍然存在分歧。
申万宏源的策略师团队则认为,节后A股仍有回调的可能,但“因为可以说是节前的”行情,因为进入到节前的时候市场都会有一定程度的“报复性反弹”,但可能是一轮中长期的“主升浪”,并不会远离。
广发证券认为,受春节前资金“出逃”影响,抱团股将出现回调,成长股将迎来相对收益,且回调后,成长股、周期股的估值中枢将逐步抬升。从市场风格来看,以成长股为代表的赛道在节后会迎来一定程度的回调,而调整的主线将从稳增长、科技、消费和“稳增长”转移到成长。预计这一局面大概率将维持到2季度。
有市场分析人士指出,从2018年以来,从以往的春节和政策、资金“取巧”的角度来看,成长股往往是跑赢的,回调比例通常大于3%,体现了其安全边际较高,这在一定程度上,带来更好的投资机会。